¿Por qué es importante prestar atención a los planes de pensiones?

Históricamente la industria en planes de pensiones se caracterizaba por llevar una gestión pasiva, donde los retornos en su conjunto, no conseguían batir a la inflación, en muchos de los casos. La única razón por la cual se invertía en este tipo de productos, venía de la mano de la deducción fiscal que llevan asociados los planes de pensiones y donde de cara a una optimización de la carga fiscal, hacía de los planes un producto idóneo. Esta situación ha ido cambiando en los últimos años, donde gran parte de las gestoras han ido adaptándose a un entorno más competitivo,
gestionando los planes de pensiones de una manera más activa y flexible. Muestra de ello, es el lanzamiento de planes por parte de gran parte de las gestoras de la industria, replicando las mismas estrategias que hacen en los fondos de inversión. Actualmente, con esta transformación que ha sufrido la industria, la profesionalización en la industria de planes ha creado una fuerte competencia por lo que la selección de planes cobra una relevancia mayor (asimilándose con los fondos de inversión).

Entonces, ¿qué factores debo tener en cuenta a la hora de seleccionar un plan de pensiones?
• El tema fiscal sigue siendo clave sigue siendo el elemento clave para este tipo de productos, pero de cara a planificar nuestra “hucha” para la
jubilación hay que tener factores adicionales:
• Perfil de riesgo y horizonte temporal. A la hora de diseñar la estrategia a seguir para nuestra jubilación, debemos tener claro los años que nos
quedan hasta el rescate del plan (esto nos marcará que topo de inversión es el adecuado, si un mixto, un renta fija o un plan agresivo)
• Selección del plan. Una vez que tengamos claro que perfil de riesgo tenemos y que tipo de plan queremos, la selección del plan o cartera de planes
que queremos sería el último paso.

Para perfiles conservadores: SECI SELECCIÓN GESTORAS
• Política de inversión: renta fija mixta internacional (máximo 30% en RV) con la premisa y filosofía de preservación del capital.
• Plan que puede incorporar todo tipo de activos (acciones, bonos, ETF si bien el 80% del plan está en fondos de inversión)
• La selección de fondos sigue el proceso de selección quantitativo y cualitativo
• Objetivo de rentabilidad: Inflación más 200 pb (no garantizado). Desde su creación, el 74% de los meses ha obtenido resultados positivos y ningún año desde su creación (2011) ha tenido rentabilidades negativas
• Bondades del plan: destaca por ser uno de los planes con menor volatilidad dentro de su peer group y por presentar menos caídas.
• ¿Para qué tipo de inversores va dirigido? El plan se configura como una excelente alternativa para clientes con un perfil de riesgo conservador cuyo horizonte temporal sea mayor a 5 años

Para perfiles agresivos: ANDBANK RV GLOBAL
• Política de inversión: Plan de pensiones de renta variable Europea de compañías de gran capitalización
• Gestión sistemática de estilos de inversión basada en ineficiencias del mercado (Behavioral Investing).
• Proceso de selección de activos Bottom-up.
• Bondades del plan: Modelo de gestión robusto. Genera alfa en cualquier entorno de mercado. El modelo está contrastado ya que replica el modelo del Andbank European Equity que tiene 5 estrellas MorningStar
• ¿Para qué tipo de inversores va dirigido?  El plan se configura como una excelente alternativa para clientes con un perfil de riesgo agresivo cuyo horizonte temporal sea de muy largo
plazo (recomendable más de 15 años hasta la recuperación del plan). En el 2017 es el 1 del ranking dentro de su categoría (46 planes)